Вчера разбирали и рынки, и акции. И продажу пакета Сбера, и день инвестора Газпрома, и рыночный сценарий до начала марта, и что покупать после коррекции.
?
1. #Американскийрынок игнорирует неисполнение Китаем первой фазы соглашения, а ведь пошлины никто не снимает, хотя прошел полный месяц с 15 января и пора бы. Что-то нечисто. Оказалось, прямо на первой странице засекреченного соглашения Китай прописал форс-мажор, который и случился.
В то же время, если Китай не начнет покупку американского сжиженного газа по первой фазе, 2/3 производителей СПГ в США прекратят свое существование, и США будет вынуждено уйти из Азии, а также из Европы, что конечно на руку России. Очень может быть, что Китай потерпит с покупками еще немного, а мы его об этом нежно попросим.
2. Китайское правительство очень много денег вкачало в поддержку рынка в дни эпидемии, но переборщило с отскоком, его индексы уже выше чем до китайского нового года. Так что Китай ждем на откат, и это негатив на февраль-начало марта, это повлияет на всю Азию.
3. В целом мой сценарий коррекционного отката до начала марта на -5-7% по всем основным мировым фондовым индексам хоть и реален еще, но трещит по швам, амерам удается висеть в проценте от исторической вершины уже почти неделю, и продавцы не приходят, в рот трампу ноги.
Если придут, движение произойдет сочное и быстрое. С ним упадут и индексы, и нефть, и челюсти на пол у повидавших виды инвесторов. А я/мы заработаем, этого и ждем.
4.#Лукойл продолжает висеть у 6400, в ожидании продавца, который вернет его к 6000, на уровни прошлого года. Текущие продавцы вялые и неуверенные, с ними сексуально не будет.
5. #ГМК пока фаворит. Палладий сумел обновить исторические максимумы, потянув на небольших объемах ГМК третий раз на 22000, зона 21800-20500 выглядит среднесрочно разворотной с неизбежными минус 3000 рублей после этого (-15%), что сделает ГМК хуже рынка до мая, пока же он старый лидер, и по инерции еще ого-го как его покупает прибывающая на рынок наивная публика.
6.#Газпром запутался. Его менеджеры заявляли, что принимали в декабре-2019 новую дивидендную политику, чтобы каждый инвестор самостоятельно мог прикинуть размер будущих дивидендов, чтобы все было прозрачно.
Однако Газпром на Дне инвестора в Нью-Йорке и в Лондоне сам запутался, на какие цифры он может выйти по итогу года по прибыли и дивам. Аналитики тоже все в растрепанных чувствах: кто ожидает дивиденды в 13 рублей, кто в 16 (как было последним летом), кто в 18, я жду от 10 до 13, а значит этим летом Газпром может и должен стоять недалеко от 210 рублей. Кто его покупает сейчас выше 230, проходит как по струне бездну у Н.Рериха: «красиво, бережно и стремительно».
7. #Сбербанк обновил лои этого года за неделю, пройдя 248, как и ожидалось. Очень тяжелая структура будущей продажи пакета от ЦБ выступает поводом вытряхнуть акции из слабых рук нестойких инвесторов, однако дивидендная доходность у сбербанка великолепная, и спрос в мае-июне на него конечно же будет, его время придет. Сберпреф начал сокращать дисконт со сбер-обычкой, как и ожидалось, в общем, акция на контроле, покупать рано.
Ну и кусочек с актуальными ожиданиями из прошлого недельного стрима:
8.#Роснефть поддержка около 430, после чего рост выше 500.
9. #Аэрофлот – возможен откат проколом в сторону 110-112, после чего возможен выход к 130-135 (апрель)?
10. #ВТБ от 0440-50 – к 5.3-5.5 копеек (май-июнь).
11. Наш #рублевыйиндекс продолжает выглядеть слабым, но ниже пойдет только с американским рынком вместе, в противном случае опять будем качать Му-му, как пьяный Герасим.
Кто хотел бы понять логику моих ожиданий, и послушать насыщенный и подробный вчерашний стрим на 1.5 часа, пишите в директ или сразу на почту: vanutar@yandex.ru/
Ваши 350 рублей сотворят чудо, и вы получите от меня все секретные материалы. Удачи!